赴美上市 公平價值衡量分3級

赴美上市 公平價值衡量分3級

* 2008-11-27
* 工商時報
* 【王信人／台北報導】

　資誠會計師事務所昨天表示，美國證期局新規定，在美國上市的公司衡量資產和負債的「公平價值」方法分為「三個等級」，其中金融資產和金融負債在明年申報今年年報時就要適用，非金融資產和非金融負債則延到後年申報明年年報時適用。

　迄今在美國上市的台灣公司有台積電、聯電等共11家，未來可能會有更多生技公司、節能公司赴美上市。

　美國證管會最近發布新法令，採用國際會計準則（IFRS）的非美國企業不需編製美國會計原則（USGAAP）的調節報表、美國企業全面採用國際會計準則的時程表、非美國企業的年報申報期限將加速至年底後四個月內。

　資誠昨天舉辦在美上市研討會，會計師周建宏表示，美國財務會計準則委員會最近公布157號會計公報，以及發布企業併購公報，及可轉換公司債會計處理的解釋令，內容多數和IFRS的規定一致，建議在美國上市的台灣公司可以規劃提早採用IFRS。

　資誠協理王精偉表示，美國157號公報在今年年度開始適用，最大特色是，依序從「最客觀」到「最主觀」，公平價值的衡量方法分為三個等級：第一級（Level 1）最客觀，用公開市場交易的價格，如上市股票價格；第二級（Level 2）居中，用模型跑，但其中投入變數如折現率、股價變動率等，由公司假設，比較不客觀；第三級（Level 3）最主觀，多數是主觀假設。公司要揭露的訊息比以前更多，要揭露採用等級的方法。

　此外，157號規定，公司衡量負債時要考量無法履約的風險，財務更透明；以前可以用買入價格衡量，以後只能用賣出價格衡量；以前以「自己的觀點」去衡量，以後只能用「市場參與者的觀點」衡量。

　明年在美國上市的公司申報今年年報時（美國沒有季報或半年報），最大的挑戰在於因為金融風暴，價格大跌，要做很多資產減損，必須依157號規定的「公平價值」方法做減損。

　此外，明年起要適用新的企業併購公報，對企業的首次及日後的會計處理會產生重大影響。例如，併購的一些相關成本，例如財務查核費用、法律費用等，約占併購價格的5％到10％之間，以前可以在併購後才放入商譽中，分年攤銷，但明年起就要認列為當期的費用，當年度的盈餘會因此扣掉不少，獲利能力下降。